EXPLICACIÓN DEL FLUJO DE PAGO POS: DESDE EL PAGO HASTA LA LIQUIDACIÓN

Comprensión de los pasos iniciales del pago en el punto de venta (TPV)

El proceso de pago en el punto de venta (TPV) comienza en el momento en que el cliente decide realizar una compra y presenta un método de pago, generalmente una tarjeta de débito o crédito. A partir de ese momento, múltiples partes interesadas —incluido el comercio, el adquirente, la red de tarjetas y el emisor— desempeñan un papel importante para garantizar que la transacción se procese de forma segura y rápida. El flujo se puede dividir en varias etapas críticas: pago, autorización, compensación y liquidación.

1. Inicio de la transacción

Cuando el cliente llega al final de su proceso de compra, se le dirige al terminal TPV donde se inicia la transacción. El método de pago puede ser mediante banda magnética, inserción de chip o contacto sin contacto. El terminal recopila los datos de pago codificados en la tarjeta del cliente, incluyendo:

• Nombre del titular de la tarjeta
• Número de tarjeta (Número de cuenta principal o PAN)
• Fecha de caducidad de la tarjeta
• Código CVV o CVC

Si la tarjeta tiene chip, se realiza una transacción EMV, lo que añade una capa adicional de datos dinámicos para contrarrestar actividades fraudulentas.

2. Transmisión al adquirente

Una vez que el terminal lee los datos de la tarjeta, los cifra y envía la información al banco adquirente (también conocido como el banco del comercio). Este paso se realiza casi en tiempo real a través de canales de comunicación seguros. El banco adquirente actúa como intermediario, transfiriendo la solicitud de transacción a la red de tarjetas correcta (por ejemplo, Visa, Mastercard, American Express).

3. Enrutamiento a través de la red de tarjetas

El sistema de tarjetas (o red de tarjetas) recibe la solicitud de autorización del adquirente y determina qué banco emisor (el banco del cliente) es responsable de la tarjeta. A continuación, reenvía la solicitud al emisor para su aprobación, garantizando el cumplimiento de los protocolos regulatorios y de prevención del fraude.

4. Toma de decisiones del emisor

En este punto, el emisor de la tarjeta evalúa la validez de la transacción mediante una combinación de factores:

• Fondos disponibles suficientes o límite de crédito
• Estado de la tarjeta (perdida/robada o activa)
• Normas de seguridad (p. ej., introducción del PIN o límites de transacción)
• Comportamiento histórico de la cuenta y puntuación de fraude

Si se aprueba, el emisor envía un código de autorización a través de la cadena: a través de la red, al adquirente y, finalmente, al terminal TPV. Si se rechaza, se envía un código de motivo y se muestra al cliente un mensaje de error.

5. Notificación al cliente

El terminal TPV recibe y muestra el resultado. Si la transacción se autoriza, el comerciante emite un recibo y finaliza la venta. En este punto, la transacción se considera aprobada, pero aún no se ha finalizado. El dinero aún no se ha transferido.

Compensación: Preparación de Transacciones para su Liquidación

Tras la autorización de una transacción en el terminal TPV, esta pasa a la fase de compensación: el proceso interno que coteja, formatea y prepara los pagos para su liquidación. Mientras que la autorización establece una retención temporal, la compensación sirve para intercambiar formalmente información detallada de la transacción entre instituciones financieras.

1. Procesamiento por Lotes y Recopilación de Datos

Los comercios suelen agrupar las transacciones por lotes, lo que significa que las ventas de un día o período definido se agrupan antes de su envío. El sistema TPV o la pasarela de pago las compila en un archivo que incluye detalles de cada transacción:

• Importe y moneda de la transacción
• ID y ubicación del comercio
• Marca de tiempo de la venta
• Información de la tarjeta y código de autorización

Este archivo compilado se envía al banco adquirente. Muchos comerciantes envían lotes diarios fuera del horario laboral para maximizar la eficiencia y reducir la carga del sistema.

2. Funciones del adquirente y de la red

El adquirente revisa la integridad y precisión de los datos de la transacción antes de enviarlos a la red de tarjetas correspondiente. En esta etapa, es crucial que los formatos cumplan con las normas y estándares de compensación de cada red (por ejemplo, ISO 8583).

La red de tarjetas desempeña un papel fundamental en el enrutamiento y la traducción de la información a un formato que el banco emisor pueda interpretar. También registra la fecha y hora de los datos para futuras referencias, asigna comisiones y garantiza que tanto el adquirente como el emisor estén sincronizados en cuanto a importes y condiciones.

3. Comisiones de gestión y contracargos

Como parte de la compensación, se calculan las comisiones de intercambio (los costes que soportan los comerciantes por aceptar pagos con tarjeta), que se deducen posteriormente durante la fase de liquidación. Si una transacción se marca para revisión o posible disputa futura, los indicadores relevantes (como discrepancia en el AVS o ubicación sospechosa) se documentan durante la compensación.

4. Plazos e impacto en días hábiles

La compensación no representa un movimiento de dinero, pero es esencial para preparar una liquidación posterior precisa y sin disputas. El proceso puede tardar desde varias horas hasta un día completo, dependiendo de las horas límite y del tipo de tarjeta utilizada. Por ejemplo, las transacciones con tarjetas de débito locales pueden procesarse más rápido que las transacciones con tarjetas de crédito transfronterizas debido a la menor complejidad de la red y la supervisión regulatoria.

5. Preparación para la liquidación

Una vez validados todos los datos y consensuados los detalles por ambas partes, la transacción se considera "compensada". El banco emisor espera recibir una instrucción financiera solicitando la transferencia de fondos, que se procesará en el siguiente y último paso: la liquidación.

Etapa final: Finalización del ciclo de pago en el punto de ventaEl último paso del proceso de pago en el punto de venta es la liquidación, donde el dinero se transfiere oficialmente del banco emisor del titular de la tarjeta a la cuenta bancaria del comerciante. Si bien la autorización y la compensación sientan las bases, la liquidación completa el ciclo de la transacción y proporciona liquidez al comerciante.1. Emisión de fondos de transferencias bancariasTras recibir la instrucción de liquidación financiera de la red de tarjetas, el banco emisor inicia el pago al banco adquirente. El importe emitido refleja el valor de la transacción autorizada menos las comisiones de intercambio y otras comisiones del sistema de tarjetas. Esta transferencia se realiza a través de los canales bancarios establecidos, como los sistemas de cámara de compensación automatizada (ACH) o SWIFT, según la ubicación geográfica y el tipo de transacción.2. El adquirente abona al comercianteTras recibir los fondos, el adquirente deposita el importe final en la cuenta comercial del comerciante. Esto suele ocurrir en T+1 o T+2, es decir, uno o dos días hábiles después de la fecha de la transacción, aunque esto puede variar según:

• Acuerdo de liquidación del comerciante
• Tipo de tarjeta (débito o crédito)
• Ubicación geográfica
• Perfil de riesgo e historial de transacciones

3. Informes y conciliación

Los comerciantes reciben informes de liquidación que detallan las ventas brutas, los reembolsos, las devoluciones de cargos y las comisiones deducidas durante la fase de compensación. Una conciliación precisa es vital para que las ventas coincidan con los depósitos. Muchas empresas utilizan software de contabilidad integrado con su TPV o pasarela de pago para simplificar este proceso e identificar inconsistencias rápidamente.

4. Manejo de Excepciones

En ocasiones, las transacciones pueden no liquidarse según lo previsto debido a:

• Fondos insuficientes en la cuenta del titular de la tarjeta
• Transacciones fraudulentas o en disputa
• Desajustes técnicos entre los datos de compensación y autorización

Estos casos se escalan a través de mecanismos formales de resolución de disputas, y las devoluciones de cargos se inician según las normas de la red de tarjetas para proteger a los consumidores y garantizar la imparcialidad del comerciante.

5. Transparencia y Confianza

La eficiencia y la fiabilidad de la fase de liquidación son cruciales para mantener la confianza entre todas las partes. Los comerciantes dependen de depósitos puntuales, los adquirentes de informes precisos y los titulares de tarjetas esperan claridad en los extractos. A medida que las transacciones digitales crecen, garantizar un proceso de liquidación fluido ayuda a minimizar las devoluciones de cargos, reducir el fraude y generar confianza financiera a largo plazo entre los comerciantes y sus clientes.